Private Equity i Ryssland
Om du är en av aspiranterna för private equity-proffs är du på rätt plats. Här kommer vi att gå igenom den ryska private equity-marknaden och ta reda på allt du behöver veta för att bryta in i private equity i Ryssland.
Utan mycket ado, här är vad vi kommer att prata om i följd i den här artikeln -
- Översikt över privat kapital i Ryssland
- Private Equity Services erbjuds i Ryssland
- De bästa private equity-företagen i Ryssland
- Private Equity Rekrytering i Ryssland
- Private Equity Culture i Ryssland
- Löner i privat kapital i Ryssland
- Möjligheter till private equity-utgångar i Ryssland
- Slutsats
Nytt för privat kapital? - Börja här med översikt över privat kapital
Översikt över privat kapital i Ryssland
Det verkar som om private equity-företag i Ryssland och riskkapitalister försöker ta Ryssland på en internationell scen.
Enligt Pitchbook.com höjde Ryssland verkligen sin marknad för private equity och riskkapitalmarknaden under 2011. Och efter det, 2012 och 2013, drabbade båda dessa marknader en platå. Titta på diagrammet nedan så får du en uppfattning om hur alla dessa verkar relevanta för Rysslands totala private equity-marknad -
källa: pitchbook.com
/ /
Så här fokuserar riskkapitalföretagen i Ryssland på tillväxtkapitalet och utköpsmöjligheter -
- Geografi: Privata aktieföretag i Ryssland betonar främst Rysslands inhemska marknad och Eurasian Economic Union (EEU), som inkluderar länder som Vitryssland, Kazakstan, Armenien och Kirgizistan.
- Fokuserade företag: Den ryska private equity-marknaden fokuserar på medelstora företag i Ryssland och EEU-länder. Investeringsfokus är företag som redan har genomfört några års verksamhet och letar efter tillväxtkapital.
- Sektorer: Det finns få industrier som private equity i Ryssland investerar i - finansiell infrastruktur & betalningshantering, konsumenttjänster och affärs- och IT-tjänster.
- Biljettens storlek: Privat kapital i Ryssland investerar vanligtvis mellan 10 och 20 miljoner dollar i aktiekapitalavtal. I klubbavtal går de upp till 100 miljoner dollar. De investerar genom minoritetsinsatser och kontrollerande andelar.
- Investeringshorisont: De ser vanligtvis affären i 2 år till 5 år, och om investeringen inte verkar vara lönsam letar de efter en exitstrategi.
- Exitstrategi: Pivate equity i Ryssland letar vanligtvis efter två exitstrategier. Det är antingen en handel försäljning eller en börsintroduktion.
De bästa private equity-företagen i Ryssland
Enligt Preqin sticker 3 private equity-företag i Ryssland ut de senaste tio åren baserat på det totala kapitalet. Låt oss ta en titt på dem en efter en -
- Baring Vostok Capital Partners: Det stod för nästan 32% av allt kapital som togs upp i Ryssland under de senaste tio åren. Företaget fokuserar på få sektorer, till exempel olja och gas, finansiella tjänster, telekommunikation, konsumentprodukter och mediesektorer. Företaget betonar främst buyout och saminvesteringsfonder.
- Rysslands partners: Rysslands partners har samlat in över 1,1 miljarder dollar i kapitalåtaganden under de senaste tio åren. Detta företag koncentrerar sig på det sena skedet av företagens tillväxtplaner.
- Russian Direct Investment Fund: Detta företag fokuserar också på saminvestering och tillväxt. Huvudsektorerna som detta företag investerar i är byggande, naturresurser och jordbruk. Det investerar i Ryssland och närliggande länder och även i Kina.
Private Equity Rekrytering i Ryssland
Låt oss ta en titt på hur private equity-företag i Ryssland rekryterar kandidater. Ta en titt på processen nedan, och du skulle ha en bra uppfattning om hur hela rekryteringen sker i riskkapitalföretag i Ryssland -
- Nätverk: Det är ett av de mest potenta verktygen du kan använda för att få en intervju med ett av de privata aktiebolagen i Ryssland. Allt du behöver göra är att ständigt nätverk. Du kan nå ut till alumni-nätverket eller Linked-In och försöka ta reda på personer som är i en liknande bransch och sedan nämna din vilja att arbeta i private equity. De flesta grader har, när de kommer ut, en grundläggande idé om vad de vill göra i sin karriär. Men om du har tidigare erfarenhet av investmentbanker eller revision, kommer det säkert att hjälpa dig att få ett intervjuerbjudande hos ett av de riskkapitalföretag i Ryssland. Eftersom private equity-marknaden i Ryssland är mycket mindre, om du nätverkar intensivt, kommer det säkert att hjälpa dig att komma igenom den första överväldigningen.
- Behovet av att uppleva inom liknande områden: I Ryssland kan du göra en praktikplats om du är helt säker på den väg du skulle välja (t.ex. private equity). Men strax efter examen är inte alla studenter säkra på vad de vill göra. De kan ha en grundidé (som finans i bredare bemärkelse), men inte specifikt. Det är därför det är bättre att du kommer igång någonstans. Det kan vara redovisning eller revision eller investmentbank. Men om du har några års erfarenhet inom några finansrelaterade områden, kommer det verkligen att hjälpa.
- Att imponera på huvudjägarna: Det finns två saker du behöver komma ihåg om du vill gå igenom intervjuerna från private equity-företagen i Ryssland. Det första du behöver komma ihåg att du behöver imponera på huvudjägarna om du vill komma före "fit" -intervjun. Och det andra är att du måste ha någon form av erfarenhet för att imponera på huvudjägarna. Huvudjägarna måste se i dig viljan och förmågan som det private equity-företaget letar efter.
- Intervjuer: Intervjuerna liknar private equity-företag i andra länder. Först och främst måste du gå igenom en "passande" intervju. Vanligtvis anställs huvudjägare för den första screening. När det är klart kommer du att sitta med teammedlemmarna i det aktuella riskkapitalföretaget. Du kommer att svara på frågor om tekniska aspekter och konceptualitet. De kommer att fråga dig varför du vill arbeta i PE! Det är en vanlig fråga, och du bör vara beredd på att formulera svaret ordentligt. Den sista omgången skulle ofta vara fallstudie-analys, där du kommer att bli ombedd att lösa en viss utmaning. Till exempel vad fonden skulle betala för en fastighet för att tjäna 32% + IRR. Du måste analysera hela ärendet, nämna hur du skulle lösa det och göra en presentation om det. Om du är sund i den tekniska aspekten och du har relevant erfarenhet inom området,du kommer inte hitta något problem att hantera intervjufrågorna.
- Språk- och inträdesbarriärer: Du måste kunna ryska säkert om du vill gå högre i private equity. Dessutom måste du kunna engelska eftersom många private equity-företag i Ryssland hanterar gränsöverskridande affärer. Inträdesbarriärerna är aldrig på ytan. Men fråga alla äldre personer i private equity i Ryssland, och han / hon kommer att säga att 99% av junior private equity-proffs är Ryssland. Utlänningarna arbetar där på den ryska private equity-marknaden men i högre tjänster. Så om du vill bryta in private equity i Ryssland, ha lite erfarenhet i Storbritannien eller USA, och om du vill kan du flytta till Ryssland för högre steg.
Vill du komma in i private equity - Ta en titt på den här guiden för att komma in i private equity.
Private Equity Culture i Ryssland
Eftersom private equity-marknaden i Ryssland är mindre är lagen också mindre. Som ett resultat, precis efter att du gick med, skulle du kunna få mycket exponering och kommer att hantera många erbjudanden. Dessutom kommer du att känna varje medlem igenom. Även du skulle kunna gå in i MD-rummet och kan prata med honom / henne om alla affärer.
Men det här har också en nackdel. Eftersom teamet är mindre är arbetstrycket för mycket och du måste anstränga dig mycket sedan början. Som nybörjare måste du göra mer arbete än en yrkesutövare som har några års erfarenhet. När du har kommit till nästa steg kommer du att göra mindre arbete (men arbete som har mer värde).
Löner i privat kapital i Ryssland
Även om Ryssland har en liten private equity-marknad är kompensationen ganska bra.
Ersättningen till yrkesverksamma som arbetar med private equity i Ryssland är följande:
källa: antalrussia
Du kan se kompensationen för junior equity-proffs här. Det är lite föråldrat, men ändå verkar det fascinerande att se att kompensationen är så bra på juniornivå.
Och när du befordras till den nya positionen kommer du att få kompensation proportionellt. I ett nötskal bör Rysslands private equity-marknad inte besvikna aspiranter åtminstone om kompensationen.
Möjligheter till private equity-utgångar i Ryssland
Även om människor inte lämnar private equity-företag i Ryssland ganska enkelt, här är fyra alternativ de brukar ta när de funderar på att utforska andra möjligheter -
- Det första alternativet är att lämna den nuvarande private equity-fonden och hoppa in i någon annan fond och nå Partner-nivån efter några år av häpnadsväckande arbete (detta är egentligen inte en exitmöjlighet).
- Du kan lämna din private equity-karriär och starta ditt eget företag när du slutar.
- Du kan flytta till andra länder (utvecklade länder som Amerika, Storbritannien, etc.) och utforska möjligheter i IB / PE.
- Få yrkesverksamma lämnar private equity och går med i ett statligt företag. Lön och anslutningar är dubbla belöningarna för att arbeta i ett statligt företag.
Slutsats
Private Equity i Ryssland växer och kan inom en snar framtid bli en av de gigantiska marknaderna i världen. Om du är från Ryssland kan du bedriva en karriär inom private equity i Ryssland. Det finns en uppsjö av möjligheter. Men om du är utlänning och vill arbeta på private equity-marknaden är det bättre att du arbetar i utvecklade länder först i några år, och då kan du tänka dig att komma till Ryssland i ledande positioner inom private equity.
